M-VOLT กองทุนเปิดเอ็มเอฟซี อิเล็กทริฟิเคชัน

กองทุนอาจลงทุนในสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (Derivatives) เพื่อป้องกันความเสี่ยง (Hedging) จากอัตราแลกเปลี่ยนเงินตราที่อาจเกิดขึ้นได้จากการลงทุนในต่างประเทศ ตามดุลยพินิจของผู้จัดการกองทุน ยกตัวอย่างเช่น กรณีที่ผู้จัดการกองทุนคาดการณ์ว่าค่าเงินดอลลาร์สหรัฐมีแนวโน้มอ่อนค่าลง ผู้จัดการกองทุนอาจพิจารณาลงทุนในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าเพื่อป้องกันความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องกับอัตราแลกเปลี่ยน (FX Derivatives) ในสัดส่วนที่มากขึ้น หรือกรณีที่ผู้จัดการกองทุนคาดการณ์ว่าค่าเงินดอลลาร์สหรัฐมีแนวโน้มแข็งค่า ผู้จัดการกองทุนอาจพิจารณาลงทุนในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าเพื่อป้องกันความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องกับอัตราแลกเปลี่ยน (FX Derivatives) ในสัดส่วนที่น้อยลง หรืออาจพิจารณาไม่ป้องกันความเสี่ยง โดยผู้จัดการกองทุนจะวิเคราะห์และติดตามสถานการณ์อย่างสม่ำเสมอ เพื่อให้การลงทุนในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าเพื่อป้องกันความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนเป็นไปตามอัตราส่วนที่กำหนด ดังนั้น กองทุนจึงยังมีความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนอยู่ ซึ่งอาจทำให้ผู้ลงทุนได้รับผลขาดทุนจากอัตราแลกเปลี่ยนหรือได้รับเงินคืนต่ำกว่าเงินลงทุนเริ่มแรกได้ อีกทั้ง การทำธุรกรรมป้องกันความเสี่ยงอาจมีต้นทุนที่ทำให้ผลตอบแทนของกองทุนโดยรวมลดลงจากต้นทุนที่เพิ่มขึ้น ทั้งนี้ กองทุนอาจลงทุนในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าที่มีสินทรัพย์อ้างอิง ได้แก่ ทรัพย์สินต่างๆ ที่กองทุนสามารถลงทุนได้ อัตราดอกเบี้ย อัตราแลกเปลี่ยน เครดิต เป็นต้น ตามดุลยพินิจของบริษัทจัดการ รวมถึงสินทรัพย์อ้างอิงอื่นๆ ตามหลักเกณฑ์ที่คณะกรรมการ ก.ล.ต. หรือสํานักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ประกาศกําหนดหรือเห็นชอบให้กองทุนลงทุนได้

อนึ่ง การลงทุนในสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (Derivatives) อาจมีความเสี่ยงจากการเปลี่ยนแปลงราคาของหลักทรัพย์อ้างอิงที่เคลื่อนไหวในทิศทางตรงกันข้ามกับที่คาดการณ์ไว้ ซึ่งอาจส่งผลให้ราคาของสัญญาซื้อขายล่วงหน้าเปลี่ยนแปลงไปอย่างมีนัยสำคัญ และ/หรือกองทุนรวมอาจมีความเสี่ยงจากการที่คู่สัญญาไม่สามารถปฏิบัติตามข้อตกลงที่ระบุไว้ในสัญญาซื้อขายล่วงหน้า เนื่องจากมีภาระความเสี่ยงจากการเข้าทำสัญญาซื้อขายล่วงหน้าของคู่สัญญาฝ่ายใดฝ่ายหนึ่งเพิ่มขึ้นอย่างมาก จนไม่สามารถปฏิบัติตามภาระผูกพันที่ตกลงไว้ได้ อย่างไรก็ตาม บริษัทจัดการจะคาดการณ์และศึกษาวิเคราะห์ตัวแปรอ้างอิงของตราสารอย่างรอบคอบ รวมทั้งติดตามสถานการณ์การเปลี่ยนแปลงที่อาจมีผลกระทบต่อราคา และปรับเปลี่ยนสถานการณ์การลงทุนในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าให้เหมาะสมกับภาวะตลาดในขณะนั้น รวมถึงบริษัทจัดการจะพิจารณาลงทุนในสัญญาซื้อขายล่วงหน้ากับคู่สัญญาที่ได้รับการจัดอันดับความน่าเชื่อถือในระดับที่สามารถลงทุนได้ (Investment Grade) ทั้งนี้ การลงทุนในสัญญาซื้อขายล่วงหน้า บริษัทจัดการจะคำนึงถึงผลประโยชน์ของกองทุนรวมและผู้ถือหน่วยลงทุนเป็นสำคัญ

นอกจากนี้ กองทุนจะไม่ลงทุนในตราสารหนี้ที่มีอันดับความน่าเชื่อถือของตราสารหรือผู้ออก (Issue/Issuer) ต่ำกว่าที่สามารถลงทุนได้ (Non-Investment Grade) ตราสารหนี้ที่ไม่ได้รับการจัดอันดับความน่าเชื่อถือ (Unrated Securities) ตราสารทุนที่ไม่ได้จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ (Unlisted Securities) หรือตราสารที่มีลักษณะของสัญญาซื้อขายล่วงหน้าแฝง (Structured Note) ทั้งนี้ กองทุนอาจทำธุรกรรมการให้ยืมหลักทรัพย์ (Securities lending) และ/หรือธุรกรรมการซื้อโดยมีสัญญาขายคืน (Reverse Repo) ได้ ตามหลักเกณฑ์ที่สำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ประกาศกำหนด

ในกรณีที่การลงทุนของกองทุนรวมไม่เป็นไปตามนโยบายการลงทุนตามการจัดแบ่งประเภทของกองทุน ให้บริษัทจัดการดำเนินการแก้ไขสัดส่วนการลงทุนของกองทุนรวม ให้เป็นไปตามนโยบายการลงทุนภายใน 90 วันนับแต่วันที่สัดส่วนการลงทุนของกองทุนรวมไม่เป็นไปตามนโยบายการลงทุน เว้นแต่บริษัทจัดการจะได้รับมติจากผู้ถือหน่วยลงทุนให้เปลี่ยนแปลงประเภทของกองทุนรวมภายในกำหนดเวลาดังกล่าว ในการคำนวณสัดส่วนการลงทุนของกองทุนรวมตามการจัดแบ่งประเภทของกองทุนตามประกาศ บลจ. อาจไม่นับช่วงระยะเวลาดังนี้รวมด้วยก็ได้ ทั้งนี้ โดยต้องคำนึงถึงประโยชน์ของผู้ลงทุนเป็นสำคัญ 1. ช่วงระยะเวลา 30 วันนับแต่วันที่จดทะเบียนเป็นกองทุนรวม 2. ช่วงระยะเวลา 30 วันก่อนครบอายุโครงการหรือก่อนเลิกกองทุนรวม 3. ช่วงระยะเวลาที่ต้องใช้ในการจำหน่ายทรัพย์สินของกองทุนเนื่องจากได้รับคำสั่งขายคืนหรือสับเปลี่ยนหน่วยลงทุน หรือมีการโอนย้ายกองทุนจำนวนมาก หรือเพื่อรอการลงทุน ทั้งนี้ ต้องไม่เกินกว่า 10 วันทำการ

กรณีการลงทุนของกองทุนหน่วยลงทุนหรือกองทุนฟีดเดอร์มีลักษณะครบถ้วนตามข้อ 1. และ 2. บริษัทจัดการจะดำเนินการตามข้อ 3. 1. ฐานะการลงทุนสุทธิของกองทุนหน่วยลงทุนหรือกองทุนฟีดเดอร์ (1) มีฐานะการลงทุนสุทธิในหน่วยของกองทุนต่างประเทศ (กองทุนปลายทาง) โดยเฉลี่ยในรอบปีบัญชี < 80% ของ NAV ของกองทุนหน่วยลงทุนหรือกองทุนฟีดเดอร์ หรือ (2) มีฐานะการลงทุนสุทธิในหน่วยของกองทุนต่างประเทศ (กองทุนปลายทาง) โดยเฉลี่ยในรอบปีบัญชี ≥ 80% ของ NAV ของกองทุนหน่วยลงทุนหรือกองทุนฟีดเดอร์โดยกองทุนต่างประเทศไม่มีวัตถุประสงค์การลงทุนในทำนองเดียวกับกองทุนดัชนีหรือ ETF 2. NAV ของกองทุนปลายทาง มีการลดลงในลักษณะดังนี้ (1) NAV ณ วันใดวันหนึ่งลดลง > 2/3 ของ NAV กองทุนปลายทาง หรือ (2) ยอดรวมของ NAV ลดลงในช่วงระยะเวลา 5 วันทำการใดติดต่อกันคิดเป็นจำนวน > 2/3 ของ NAV กองทุนปลายทาง 3. บริษัทจัดการจะดำเนินการดังต่อไปนี้

การดำเนินการ

ระยะเวลาดำเนินการ

3.1 แจ้งเหตุที่กองทุนปลายทางมีมูลค่าทรัพย์สินลดลง พร้อมแนวทางการดำเนินการของ บลจ. ให้สำนักงานและผู้ถือหน่วย (แนวทางการดำเนินการดังกล่าวต้องคำนึงถึงประโยชน์ที่ดีที่สุดของผู้ถือหน่วยโดยรวม)

ภายใน 3 วันทำการนับแต่วันที่มี การเปิดเผยข้อมูลของกองทุนปลายทาง ที่ปรากฏเหตุ

3.2 เปิดเผยข้อมูลเกี่ยวกับการดำเนินการตาม 3.1 ต่อผู้ลงทุนทั่วไป (ดำเนินการให้บุคลากรที่เกี่ยวข้องเปิดเผยข้อมูลดังกล่าวด้วย)

พร้อม 3.1

3.3 ปฏิบัติตามแนวทางการดำเนินการตาม 3.1

ภายใน 60 วันนับแต่วันที่มี การเปิดเผยข้อมูลของกองทุนปลายทาง ที่ปรากฏเหตุ

3.4 รายงานผลการดำเนินการตาม 3.3 ให้สำนักงานทราบ

ภายใน 3 วันทำการนับแต่วันที่ดำเนินการตาม 3.3 แล้วเสร็จ

ข้อมูลสำคัญของกองทุน Tema Electrification ETF (กองทุนหลัก)

ชื่อกองทุนรวมต่างประเทศTema Electrification ETF (VOLT)ประเภทกองทุนกองทุนรวมอีทีเอฟ (Exchange Traded Fund: ETF)ชนิดหน่วยลงทุนไม่มีการกำกับดูแล

U.S. Securities and Exchange Commission ซึ่งเป็นสมาชิกสามัญของ IOSCO

วัตถุประสงค์การลงทุน

กองทุนมีวัตถุประสงค์การลงทุนเพื่อสร้างการเติบโตของเงินลงทุนในระยะยาว

นโยบายการลงทุน

กองทุนมีการบริหารจัดการเชิงรุก (actively managed) ซึ่งภายใต้ภาวะปกติ กองทุนจะลงทุนไม่น้อยกว่าร้อยละ 80 ของทรัพย์สินสุทธิ (รวมถึงเงินกู้ยืมเพื่อการลงทุน) ในหุ้นสามัญและหุ้นบุริมสิทธิของบริษัทจดทะเบียนที่มีความเชื่อมโยงทางเศรษฐกิจทั้งทางตรงหรือทางอ้อมกับธีมการใช้พลังงานไฟฟ้า (Electrification) ทั่วโลก

บริษัทจะได้รับการพิจารณาว่ามีความเชื่อมโยงทางเศรษฐกิจกับธีมการใช้พลังงานไฟฟ้า (Electrification) หากมีรายได้ไม่น้อยกว่าร้อยละ 50 จากกิจกรรมดังต่อไปนี้

การจัดหาวัตถุดิบสำหรับการใช้ไฟฟ้าและ/หรือการผลิตไฟฟ้า รวมถึงทรัพยากรธรรมชาติ

การจัดหาอุปกรณ์ ซอฟต์แวร์ และบริการที่เกี่ยวข้องกับการใช้ไฟฟ้าและ/หรือการผลิตไฟฟ้า เช่น ระบบโครงข่ายไฟฟ้า (Grid) การส่งและการจำหน่ายไฟฟ้า ซอฟต์แวร์ เช่น ระบบไฟฟ้าสำรอง (Uninterruptable Power Supplies) และอุปกรณ์ เช่น กังหัน

การกักเก็บพลังงานไฟฟ้า

รวมถึงแต่ไม่จำกัดเพียงบริษัทที่ประกอบธุรกิจในอุตสาหกรรมย่อยเช่น อุปกรณ์ไฟฟ้า พลังงาน เครื่องจักรและชิ้นส่วนอุตสาหกรรม ผู้จัดจำหน่าย สาธารณูปโภคด้านไฟฟ้า ก๊าซ และพลังงานหมุนเวียน ตลอดจนธุรกิจก่อสร้างและวิศวกรรม

Tema ETFs LLC ซึ่งเป็นที่ปรึกษาการลงทุนของกองทุน จะอาศัยข้อมูลจากรายงานข่าว กลุ่มอุตสาหกรรม เอกสารการเสนอขายหุ้นและตราสารหนี้ สิ่งพิมพ์เฉพาะด้านสาธารณูปโภคและการใช้พลังงานไฟฟ้า การเปิดเผยข้อมูลของบริษัท เช่น การประชุมแถลงผลประกอบการ ข้อมูลที่เปิดเผยโดยบริษัท และ capital markets day ตลอดจนบทวิเคราะห์จากภายนอก เพื่อคัดเลือกบริษัทเข้าสู่ขอบเขตธีมการลงทุน โดยพิจารณาจากปัจจัยต่างๆ เช่น รายได้ตามส่วนงาน ปัจจัยขับเคลื่อนการเติบโต และแผนกลยุทธ์ของบริษัท

โดยทั่วไป กองทุนคาดว่าจะลงทุนในบริษัทมากกว่า 15 แห่ง แต่ไม่เกิน 100 แห่ง ทั้งนี้ จำนวนบริษัทอาจเปลี่ยนแปลงได้ตามจำนวนบริษัทที่ผ่านเกณฑ์การลงทุนของกองทุน อย่างไรก็ตาม กองทุนจะปฏิบัติตามเกณฑ์การกระจายการลงทุนที่กำหนด เพื่อคงสถานะการเป็น Registered Investment Company ตามกฎหมายภาษีของสหรัฐอเมริกา (Internal Revenue Code)

บริษัทที่จะมีสิทธิได้รับการคัดเลือกเข้าลงทุน ต้องมีมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด (market capitalization) ไม่น้อยกว่า 100 ล้านดอลลาร์สหรัฐ โดยไม่มีการกำหนดเพดานสูงสุดของมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด และมีมูลค่าการซื้อขายเฉลี่ยต่อวันย้อนหลัง 3 เดือน ไม่น้อยกว่า 500,000 ดอลลาร์สหรัฐ

ทั้งนี้ กองทุนคาดว่าจะลงทุนในสัดส่วนที่มีนัยสำคัญในสหรัฐอเมริกา แคนาดา และยุโรป

กองทุนจะไม่มีการป้องกันความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยน (currency hedging) และคาดว่าจะถือครองเงินตราต่างประเทศในช่วงระยะเวลาสั้นๆ เพื่อวัตถุประสงค์ในการซื้อขายหลักทรัพย์ที่จดทะเบียนนอกสหรัฐอเมริกา และเพื่อรับเงินปันผลและ/หรือดอกเบี้ยจากหลักทรัพย์เหล่านั้น

ปรัชญาการลงทุนพื้นฐานของที่ปรึกษาการลงทุน คือการมุ่งลงทุนในบริษัทภายใต้กรอบธีมการลงทุนข้างต้น ซึ่งมีมูลค่าที่น่าสนใจเมื่อเปรียบเทียบกับปัจจัยพื้นฐานและโอกาสในการเติบโต โดยกระบวนการคัดเลือกหลักทรัพย์จะใช้ทั้งแนวทางการสร้างแนวคิดการลงทุนแบบ Top-down (การวิเคราะห์กลุ่มอุตสาหกรรม ธีมการลงทุน และบริษัท) และแนวทางการคัดเลือกหลักทรัพย์แบบ Bottom-up (การประเมินมูลค่า ปัจจัยพื้นฐาน และการวิเคราะห์เชิงปริมาณและเชิงคุณภาพ)

ในทางปฏิบัติ การสร้างแนวคิดการลงทุนแบบ Top-down หมายถึง การวิเคราะห์กลุ่มอุตสาหกรรม การใช้เครื่องมือเชิงปริมาณ (เช่น การคัดกรองหุ้นจากตัวชี้วัดต่างๆ อาทิ การเติบโตของรายได้ย้อนหลัง 5 ปี, อัตรากำไร หรือผลตอบแทนต่อเงินลงทุน) ร่วมกับความเชี่ยวชาญของที่ปรึกษาการลงทุน เพื่อจำกัดขอบเขตการวิเคราะห์ตามธีมการลงทุนให้แคบลง

เมื่อกำหนดขอบเขตดังกล่าวแล้ว การวิเคราะห์หลักทรัพย์แบบ Bottom-up จะเป็นการเปรียบเทียบอัตราส่วนการประเมินมูลค่า (เช่น อัตราผลตอบแทนกระแสเงินสดอิสระ, อัตราส่วนราคาต่อมูลค่าตามบัญชี (P/BV), อัตราส่วนราคาต่อกำไร (P/E), หรือมูลค่ากิจการต่อเงินลงทุนรวม และอัตราส่วนอื่นๆ) กับตัวชี้วัดทางปัจจัยพื้นฐาน (เช่น การเติบโตของรายได้จากธุรกิจหลัก, อัตรากำไร, ผลตอบแทนจากเงินลงทุนรวม (ROIC), ผลตอบแทนจากส่วนของผู้ถือหุ้น (ROE) และตัวชี้วัดอื่นๆ)

การลงทุนจะถือว่ามีมูลค่าน่าสนใจเมื่อเปรียบเทียบกับปัจจัยพื้นฐาน หากอัตราส่วนการประเมินมูลค่าอยู่ในระดับต่ำกว่า และปัจจัยพื้นฐานอยู่ในระดับสูงกว่า เมื่อเทียบกับข้อใดข้อหนึ่งดังต่อไปนี้:

บริษัทในกลุ่มเดียวกัน (Peers)

ค่าเฉลี่ยในอดีตของบริษัทเอง

ประมาณการในอนาคต (ตามที่ที่ปรึกษาการลงทุนกำหนด)

กระบวนการข้างต้นได้รับการสนับสนุนจากข้อมูลงานวิจัยปัจจัยพื้นฐานอย่างละเอียดของแต่ละบริษัท โดยประเมินโมเดลธุรกิจ ความได้เปรียบทางการแข่งขัน ผลตอบแทนจูงใจและผลงานที่ผ่านมาของผู้บริหาร รวมถึงงบดุลของบริษัท

ในการพิจารณาดังกล่าว ที่ปรึกษาการลงทุนจะใช้แหล่งข้อมูลและการวิเคราะห์ทั้งจากภายในและภายนอก ซึ่งรวมถึงแต่ไม่จำกัดเพียงข้อมูลที่ได้รับจากบริษัทโดยตรงหรือจากบุคคลภายนอก โดยปัจจัยเหล่านี้ยังใช้ในการติดตามสถานะการลงทุนที่มีอยู่เดิมด้วย

กองทุนอาจลงทุนในหลักทรัพย์ต่างประเทศที่จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ต่างประเทศ รวมถึง American Depositary Receipts (ADRs) และ Global Depositary Receipts (GDRs) ทั้งนี้ กองทุนจัดเป็นกองทุนประเภทไม่กระจายการลงทุน (Non-diversified) ภายใต้กฎหมาย Investment Company Act of 1940 ซึ่งหมายความว่า กองทุนอาจลงทุนในสัดส่วนที่สูงในผู้ออกหลักทรัพย์จำนวนจำกัด

นอกจากนี้ กองทุนอาจทำธุรกรรมการให้ยืมหลักทรัพย์ (Securities lending)

วันที่จัดตั้งกองทุน3 ธันวาคม 2567ตลาดหลักทรัพย์ที่จดทะเบียนซื้อขายตลาดหลักทรัพย์ NASDAQ ซึ่งเป็นสมาชิกของ WFEสกุลเงินดอลลาร์สหรัฐ (USD)อายุกองทุนไม่กำหนดการจ่ายเงินปันผลมีการจ่ายเงินปันผลISIN CodeUS87975E8342Bloomberg TickerVOLTBenchmarkS&P Midcap 400 Indexที่ปรึกษาการลงทุน (Investment Adviser)Tema ETFs LLCผู้รับฝากทรัพย์สิน (Custodian)U.S. Bank, N.A.ผู้สอบบัญชี (Auditor)Cohen & Company, Ltd.วันทำการซื้อขายทุกวันทำการแหล่งข้อมูลhttps://temaetfs.com/voltค่าธรรมเนียมที่เรียกเก็บจากกองทุนรวม (ร้อยละต่อปีของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุน)ค่าใช้จ่ายรวม (Total Expense Ratio)0.75

การสรุปสาระสําคัญในส่วนของกองทุนหลักได้ถูกเลือกมาเฉพาะส่วนที่สําคัญซึ่งแปลมาจากต้นฉบับภาษาอังกฤษ ดังนั้น ในกรณีที่มีความแตกต่างหรือไม่สอดคล้องกับต้นฉบับภาษาอังกฤษให้ยึดถือตามต้นฉบับภาษาอังกฤษเป็นเกณฑ์ ทั้งนี้ หากกองทุนหลักมีการแก้ไขหรือเปลี่ยนแปลงข้อมูลข้างต้นใดๆ อย่างไม่มีนัยสำคัญ บริษัทจัดการขอสงวนสิทธิที่จะเปลี่ยนแปลงข้อมูลดังกล่าวเพื่อให้สอดคล้องกับกองทุนหลัก โดยถือว่าได้รับความเห็นชอบจากผู้ถือหน่วยลงทุนแล้ว และจะแจ้งให้ผู้ถือหน่วยลงทุนทราบโดยประกาศทางเว็บไซต์ของบริษัทจัดการ